该投资者对利率市场的预测为短期利率和长期利率相对中期利率将显著上升,该交易策略被称为蝶式交易策略。
投资者通过买入中期债券,同时卖空短期债券和长期债券,是在预测短期和长期利率相对于中期利率会上升。这种策略利用了不同期限债券对利率变动的敏感度不同,即久期较长的债券对利率变动更敏感10。蝶式交易策略是一种利用不同到期日债券的利率差异来获取利润的交易方式,它通过同时买入和卖出不同到期日的债券来实现对利率变动的对冲59。因此,根据投资者的操作和市场利率变动的预测,选项C是正确的。
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